将近五天了!鲍威尔鹰派演讲的“寒气”仍未在华尔街消散

财联社8月31日讯(编辑 潇湘)算上周末,眼下距离美联储主席鲍威尔上周五在杰克逊霍尔央行年会上发表鹰派演讲,已经过去了将近五天。然而,鲍威尔讲话给市场所传递出的“寒气”,却似乎依然没有消散的迹象……

周二,美股连续第三个交易日下跌,标普500指数更是失守了4000点大关,因经济数据令投资者担心美联储有充足理由继续大幅加息。

截止当天收盘,标普500指数下跌44.45点,收于3986.16点,跌幅1.1%。自上周五股市开始下跌以来,这一基准股指的市值已经蒸发了超过1.5万亿美元

道琼斯工业股票平均价格指数下跌308.12点,至31790.87点,跌幅1%。以科技股为主的纳斯达克综合指数回落134.53点,至11883.14点,跌幅1.1%。自从鲍威尔上周讲话算起,纳指跌幅已经累计超过了6%。

本轮美股下跌最令人感到担心的,是跌势涵盖的范围之广。周二,标普500指数的11个类股再度全线收跌。道指蓝筹股中,除了两个成分股外,其他成分股也均收低。

目前,所有美国主要股指均跌破了近期的关键技术支撑位:标普500、道指和纳指均低于其50日均线,罗素2000指数则低于其100日均线。

债券市场上,随着投资者重新评估利率将达到多高,短期债券收益率周二也再度上升。

对美联储近期政策预期更为敏感的2年期美国国债收益率一度飙升7个基点至3.495%,再次触及2007年11月以来最高水平,晚些时候回落至3.44%附近。10年期美债收益率则上涨6.4个基点报3.110%。

近来短期国债的承压,进一步加剧了收益率曲线的倒挂幅度:2年期美债收益率目前比10年期美债收益率高出约33个基点。

鲍威尔传递的加息“寒气”仍未消散

从美国股债市场连续多日的承压行情来看,美联储主席鲍威尔上周五传递出的加息“寒气”显然仍未在华尔街消散。鲍威尔当时讲话称,将通胀率拉回2%的目标是美联储的重中之重。即使这可能会给美国家庭和经济带来痛苦,他们也不会眨眼。

本周二最新发表讲话的美联储官员们,基本上也延续了鲍威尔释放的这一鹰派基调。尽管拒绝透露下月期望的升息幅度,但美联储三把手、纽约联储主席威廉姆斯(John Williams)表示,需要将利率提高到足以让通胀降温的水平。

威廉姆斯在当天的一场线上活动上表示,“我们需要有一定的限制性政策来减缓需求,目前相关措施还没有到位”。他重申了鲍威尔上周的观点, 即9月20-21日会议上的加息规模将取决于经济数据整体表现。

里奇蒙联储主席巴尔金(Thomas Barkin)周二在另一场合也发表讲话称,美联储将采取一切必要措施来控制通胀。

在经济数据方面,周二公布的美国月度职位空缺和消费者信心指数均高于预期,表明消费市场和劳动力需求强劲,高通胀或将因此依然根深蒂固,这也进一步增添了美联储下月连续第三次加息75个基点的概率。

数据显示,世界大型企业研究会8月消费者信心指数升至三个月高点,报告还显示消费者对家电和汽车的购买意愿增强。与此同时,7月份职位空缺意外增加1120万,接近创纪录水平,凸显出劳动力市场持续紧俏。

BMO Capital Markets美国利率策略主管Ian Lyngen表示,数据显示7月份美国职位空缺意外成长,8月份消费者信心指数增幅也超过预期。这两个数据都反映了就业市场需求旺盛,预示周五公布的非农就业报告也可能强劲增长。总体而言,经济数据继续对短期国债构成压力。

与美联储9月会期挂钩的互换合约定价显示,目前市场预计美联储9月份加息75基点的可能性超过70%。与12月会期挂钩的隔夜指数互换合约定价则显示,交易员预计今年余下时间将加息1.42个百分点,高于鲍威尔上周讲话前的1.29个百分点。

免责声明:MT4交易软件下载平台发布此文目的在于促进信息交流,MT4交易软件下载平台对文中陈述、观点判断保持中立,不对所包含内容的准确性、可 靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证,且不构成任何投资建议,请读者仅作参考,并自行承担全部风险与责任。